四、成本与费用(08-13年)

　　(一)成本与费用的概念

　　费用：企业在日常活动中发生的、会导致所有者权益减少的、与向所有者分配利润无关的经济利益的总流出。

　　产品成本、劳务成本：企业为生产产品、提供劳务等发生的费用可归属于;

　　其他符合费用确认要求的支出，应当直接作为当期损益列入利润表(主要有管理费用、财务费用和营业费用)。

　　财务分析中：总成本费用，包括管理费用、财务费用和营业费用与生产成本。

　　(二)成本与费用的种类

　　按计算范围分为单位产品成本和总成本费用

　　按成本与产量关系分为固定成本和可变成本

　　按会计核算的要求有生产成本(或称制造成本)和期间费用

　　按财务分析的特定要求有经营成本

　　(三)成本与费用估算要求

　　遵循《企业会计准则》和《企业会计制度》规定的核算方法，同时遵循有关税法中准予在所得税前列支科目的规定。矛盾时，按从税的原则处理

　　结合运营负荷，分年确定各种投入的数量，注意成本费用与收入的计算口径应一致

　　合理确定各项投入的价格，与产出价格体系一致

　　各项费用划分清楚，防止重复计算或低估漏算

　　行业性很强，注意根据项目具体情况增减构成科目或改变名称

　　(四)总成本费用的估算

　　1.总成本费用估算方法

　　(1)生产成本加期间费用法

　　总成本费用=生产成本+期间费用

　　生产成本=直接材料费+直接燃料和动力费+直接工资或薪酬+其他直接支出+制造费用

　　期间费用=管理费用+财务费用+营业费用

　　评价中财务费用一般只考虑利息支出，则：

　　期间费用=管理费用+利息支出+营业费用

　　(2)生产要素估算法

　　总成本费用=外购原材料、燃料及动力费+工资或薪酬+折旧费+摊销费+修理费+利息支出+其他费用

　　其他费用=制造费用+管理费用+营业费用-(以上三项中所含的工资或薪酬、折旧费、摊销费、修理费)

　　(3)两种方法对比

　　生产成本加期间费用法需要先分别估算各种产品的生产成本

　　生产要素估算法从估算各种生产要素的费用入手，不考虑具体应归集到哪个产品上。采用这种估算方法，不必考虑项目内部各生产环节的成本结转，同时也较容易计算可变成本、固定成本和增值税进项税额。

　　2.各生产要素的估算要点

　　(1)外购原材料、燃料及动力费：年耗用量、选定预测价格(到厂价)、适用的增值税税率

　　(2)工资或薪酬：8项内容

　　分情况处理：生产产品、提供劳务负担的，计入产品成本;其他计入当期损益。

　　评价中公式里的职工薪酬是指项目全部定员的职工薪酬。

　　确定时考虑的因素：①项目地点;②原企业工资水平;③行业特点;④平均工资或分档工资。

　　(3)固定资产原值和折旧费

　　1)固定资产原值：按照生产要素估算法估算时，在折旧计算中需要的是项目全部固定资产原值。

　　固定资产原值=工程费用+固定资产其他费用+预备费+建设期利息-可抵扣固定资产进项税

　　工程费用=建筑工程费+设备购置费+安装工程费

　　固定资产其他费用=工程建设其他费用中应计入固定资产原值的部分，即除了按规定可计入无形资产和其他资产之外的工程建设其他费用

　　或者：

　　固定资产原值=项目总投资-流动资金-无形资产-其他资产-固定资产进项税

　　固定资产原值=建设投资-无形资产-其他资产+建设期利息-固定资产进项税

　　2)固定资产折旧：固定资产在使用过程中的价值损耗，通过提取折旧的方式补偿。

　　财务分析中，折旧费通常按年计列。符合税法的折旧费允许在所得税前列支

　　折旧方法可在税法允许的范围内由企业自行确定

　　折旧年限、预计净残值率可在税法允许的范围内由企业自行确定，或按行业规定

　　3)折旧方法

　　直线法：年限平均法、工作量法

　　加速折旧法：双倍余额递减法、年数总和法，对技术进步，产品更新换代快，或常年处于强震动、高腐蚀状态的固定资产

　　①年限平均法

　　年折旧额=固定资产原值×年折旧率

　　②工作量法

　　按行驶里程计算折旧

　　年折旧额=单位里程折旧额×年行驶里程

　　按工作小时计算折旧

　　年折旧额=每工作小时折旧额×年工作小时

　　③双倍余额递减法

　　年折旧额=年初固定资产净值×年折旧率

　　年初固定资产净值=固定资产原值-以前各年累计折旧

　　注：应在折旧年限到期前两年内，将固定资产净值扣除净残值后的净额平均摊销。

　　④年数总和法

　　年折旧额=(固定资产原值-预计净残值)×年折旧率

　　【2009年】某项固定资产原值20 000元，折旧年限3年，预计净残值率10%，若采用双倍余额递减法折旧，则第3年的年折旧额约为(　)元。

　　A.2 333　　B.4 444

　　C.6 000　　D.6 667

　　【答案】A

　　【解析】年折旧率=2/3=66.67%;第1年折旧额=20000×66.67%=13334元;第2、3年折旧额=(20000-13334-2000)/2=2333元。参见教材P298

　　⑤几种方法的比较

　　无论哪种方法，只要年限相同、净残值率相同，总折旧额是相同的

名称	年折旧率	年折旧额	计算基数	其他
年限 平均法	相等	相等	固定资产原值	折旧率与净残值有关
双倍余额 递减法	相等	逐年变小	年初固定资产 净值	最后两年扣除净残值后平均
年数 总和法	逐渐变小	逐年变小	固定资产原值 减预计净残值

　　(4)固定资产修理费

　　按修理范围大小和修理时间间隔的长短分为大修理和中小修理。

　　修理费=项目全部固定资产原值(扣除所含的建设期利息)×一定百分数(考虑行业和项目特点)

　　【2012年】某项目工程费用8000万元，其中含可抵扣固定资产进项税500万元，固定资产其他费用800万元，无形资产200万元，其他资产150万元，预备费1000万元，流动资金2000万元，建设期利息300万元，年修理费费率3%，则在项目财务分析中，年修理费应为(　)万元。

　　A.279　　B.288　　C.294　　D.303

　　【答案】A

　　【解析】年修理费=不含建设期利息的固定资产原值×3%=(8000万元-500万元+800万元+1000万元)×3%=279万元。参见教材P299。

　　(5)无形资产摊销费

　　建设投资中的专利及专有技术使用费、土地使用权费、商标权费等直接转入无形资产原值;但房地产开发企业开发商品房时，土地使用权帐面价值应计入所建造的房屋建筑物成本。

　　无形资产从开始使用之日起，在有效使用期限内平均摊入成本，不计残值。

　　法律和合同规定了法定有效期限或者受益年限的，摊销年限从其规定。

　　(6)其他资产摊销费

　　是指除固定资产、无形资产和流动资产之外的其他资产。

　　建设投资中的生产准备费、办公和生活家具购置费等开办费性质的费用直接形成其他资产。

　　其他资产摊销采用年限平均法，不计残值，其摊销年限应注意符合税法的要求。

　　(7)其他费用

　　包括其他制造费用、其他管理费用和其他营业费用。

　　1)其他制造费用：

　　制造费用是为生产产品和提供劳务而发生的各项间接费用

　　其他制造费用=制造费用中扣除工资或薪酬、折旧费、修理费后的其余部分。

　　估算方法：按固定资产原值(扣除所含的建设期利息)的百分数估算;按人员定额估算。

　　2)其他管理费用

　　管理费用是企业行政管理部门为组织和管理企业生产经营活动所发生的费用。

　　其他管理费用=管理费用中扣除工资或薪酬、折旧费、摊销费、修理费以后的其余部分

　　估算方法：取工资或薪酬总额的倍数或按人员定额

　　若管理费用中的技术使用费、研究开发费和土地使用税等数额较大，可单独核算后并入其他管理费用，或另外列项计入总成本费用。(安全生产费用也是)

　　3)其他营业费用

　　营业费用是销售商品过程中发生的各项费用及专设销售机构的各项经费，还包括委托代销费用。

　　其他营业费用=营业费用中扣除工资或薪酬、折旧费和修理费后的其余部分。

　　估算方法：按营业收入的百分数估算。

　　(8)利息支出

　　项目决策分析与评价中，财务费用一般只考虑利息支出：

　　长期借款利息(即建设投资借款在投产后需支付的利息)

　　用于流动资金的借款利息

　　短期借款利息

　　1)建设投资借款利息

　　指建设期间借款余额(含未支付的建设期利息)应在运营期支付的利息。两种通行的还本付息方法：

　　等额还本付息方式

　　等额还本、利息照付方式

　　①等额还本付息方式：每年还本付息的总额相同，偿还的本金逐年增多，支付的利息逐年减少。

　　②等额还本、利息照付方式：每年等额还本，支付利息逐年减少。

　　【2012年】某项目还款年年初的借款余额为10000万元，年利率为6%，预定的还款期限为8年，若分别按等额还本付息方式以及等额还本、利息照付方式计算，则从第2年支付的利息来看，(　)。

　　A.等额还本付息方式较高

　　B.前者是后者的两倍

　　C.等额还本、利息照付方式较高

　　D.两者相等

　　【答案】A

　　【解析】比较第1年偿还的本金大小

　　等额还本付息：A=10000×(A/P,6%,8)

　　=10000×0.16104=1610.4万元

　　第1年偿还本金=1610.4-10000×6%=1010.4万元

　　等额还本、利息照付：

　　第1年偿还本金=10000/8=1250万元

　　则，前者第2年支付的利息多。参见教材P302

　　2)流动资金借款利息

　　财务分析中设定年终偿还、下年初再借的方式，按一年期利率计息;

　　对流动资金的借款偿还一般设定在计算期最后一年，也可在还完建设投资借款后安排。

　　3)短期借款利息

　　一般采用一年期借款利率;

　　按随借随还的原则处理，当年借款尽可能于下年偿还。

　　(五)经营成本(决策分析与评价中的特定概念)

　　是运营期内的主要现金流出

　　与融资方案无关，完成建设投资和营业收入估算后，即可估算;为融资前现金流量分析提供数据，。

　　经营成本=外购原材料费+外购燃料及动力费+工资或薪酬+修理费+其他费用

　　或：经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出

　　(六)固定成本与可变成本(盈亏平衡分析)

分 类	定 义	评价中的简化处理
固定成本	不随产量变化的费用	工资或薪酬（计件工资除外）、折旧费、摊销费、修理费和其他费用等，长期借款利息、流动资金借款和短期借款利息
可变成本	随产量增减而成正比例变化的费用	外购原材料、燃料及动力费，计件工资等
半可变成本	既有可变因素又有固定因素（如流动资金借款和短期借款利息）

　　(七)维持运营的投资费用

　　在运营期内发生的固定资产更新费用和矿产资源开发项目的开拓延深费用等，在现金流量表中将其作为现金流出。

　　(八)成本与费用估算的有关表格

　　应编制总成本费用估算表和各分项成本费用估算表，这些报表都属于财务分析的辅助报表。