第02章 证券市场主体

　　1、下列选项中，不属于中国证券业协会的自律管理职责的是()。

　　A、组织证券从业人员水平考试

　　B、推动行业开展投资者教育，组织制作投资者教育产品，普及证券知识

　　C、推动行业诚信建设，开展行业诚信评价

　　D、负责证券业从业人员资格考试、执业注册

　　正确答案： D

　　【专家解析】根据2011年6月24日中国证券业协会第五次会员大会审议通过的《中国证券业协会章程》，协会依据行业规范发展的需要，行使下列自律管理职责：(1)推动行业诚信建设，开展行业诚信评价，实施诚信引导与激励，开展行业诚信教育，督促和检查会员依法履行公告义务。(2)组织证券从业人员水平考试。(3)推动行业开展投资者教育，组织制作投资者教育产品，普及证券知识。(4)推动会员信息化建设和信息安全保障能力的提高，经政府有关部门批准，开展行业科学技术奖励，组织制订行业技术标准和指引。(5)组织开展证券业国际交流与合作，代表中国证券业加入相关国际组织，推动相关资质互认。(6)其他涉及自律、服务、传导的职责。

　　2、证券公司以自己的名义，以自有资金或者依法筹集的资金，为本公司买卖在境内证券交易所上市交易的证券，在境内银行间市场交易的政府债券、国际开发机构人民币债券、央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券、中期票据和企业债券，以及经证监会批准或者备案发行并在境内金融机构柜台交易的证券，以获取营利的行为，称为()。

　　A、资产管理业务

　　B、证券自营业务

　　C、财务顾问业务

　　D、证券代理业务

　　正确答案： B

　　【专家解析】证券自营业务是指证券公司以自己的名义，以自有资金或者依法筹集的资金，为本公司买卖在境内证券交易所上市交易的证券，在境内银行间市场交易的政府债券、国际开发机构人民币债券、央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券、中期票据和企业债券，以及经证监会批准或者备案发行并在境内金融机构柜台交易的证券，以获取营利的行为。

　　3、()及其授权的地方派出机构负责对证券、期货投资咨询业务的监督管理。

　　A、中国证监会

　　B、国务院

　　C、财政部

　　D、中国证监会与财政部

　　正确答案： A

　　【专家解析】为了加强对证券、期货投资咨询活动的管理，保障投资者的合法权益和社会公共利益，经国务院批准，国务院证券委员会于1997年12月发布《证券、期货投资咨询管理暂行办法》。中国证监会及其授权的地方派出机构负责对证券、期货投资咨询业务的监督管理。

　　4、下列选项中，不属于证券交易所理事会的职责的是()。

　　A、执行会员大会的决议

　　B、选举和罢免会员理事

　　C、制定、修改证券交易所的业务规则

　　D、审定总经理提出的工作计划

　　正确答案： B

　　【专家解析】根据《中华人民共和国证券法》和《证券交易所管理办法》的规定，证券交易所设理事会，理事会是证券交易所的决策机构，其主要职责是：(1)执行会员大会的决议。(2)制定、修改证券交易所的业务规则。(3)审定总经理提出的工作计划。(4)审定总经理提出的财务预算、决算方案。(5)审定对会员的接纳。(6)审定对会员的处分。(7)根据需要决定专门委员会的设置。(8)会员大会授予的其他职责。

　　5、QFII制度允许合格的境外机构投资者通过严格监管的专门账户投资当地()。

　　A、证券市场

　　B、基金市场

　　C、信托市场

　　D、房地产市场

　　正确答案： A

　　【专家解析】QFII制度要求外国投资者若要进入一国证券市场，必须符合一定的条件，经该国有关部门的审批通过后汇入一定额度的外汇资金，并转换为当地货币，通过严格监管的专门账户投资当地证券市场。

　　6、证券公司接受客户委托代理客户买卖有价证券的业务被称为()。

　　A、证券经纪业务

　　B、资产管理业务

　　C、融资融券业务

　　D、投资银行业务

　　正确答案： A

　　【专家解析】证券经纪业务又称“代理买卖证券业务”，是指证券公司接受客户委托代理客户买卖有价证券的业务。

　　7、()是指从事证券投资咨询业务的机构及其咨询人员为证券投资人或者客户提供证券投资分析、预测或者建议等直接或者间接有偿咨询服务的活动。

　　A、证券经纪业务

　　B、证券自营业务

　　C、证券承销业务

　　D、证券投资咨询业务

　　正确答案： D

　　【专家解析】根据我国《证券、期货投资咨询管理暂行办法》的规定，证券投资咨询业务是指从事证券投资咨询业务的机构及其咨询人员为证券投资人或者客户提供证券投资分析、预测或者建议等直接或者间接有偿咨询服务的活动。

　　8、下列选项中，不属于证券金融公司从事转融通业务的权益处理的是()。

　　A、证券金融公司开立转融通业务的证券资金账户

　　B、担保证券的记录以及发行人权利的行使

　　C、投资收益的处分

　　D、持券信息披露义务

　　正确答案： A

　　【专家解析】证券金融公司从事转融通业务的权益处理包括：(1)担保证券的记录以及发行人权利的行使。(2)投资收益的处分。(3)持券信息披露义务。

　　9、下列选项中，不属于定向资产管理业务特点的是()。

　　A、证券公司与客户必须是一对一的投资管理服务

　　B、具体投资的方向在资产管理合同中约定

　　C、适用于为多个客户办理定向资产管理业务

　　D、必须在单一客户的专用证券账户中封闭运行

　　正确答案： C

　　【专家解析】定向资产管理业务的特点是：(1)证券公司与客户必须是一对一的投资管理服务。(2)具体投资的方向在资产管理合同中约定。(3)必须在单一客户的专用证券账户中封闭运行。

　　10、整个证券市场的核心是()。

　　A、证券发行人

　　B、证券交易所

　　C、中国证监会

　　D、国务院

　　正确答案： B

　　【专家解析】证券交易所是证券买卖双方公开交易的场所，是一个高度组织化、集中进行证券交易的市场，是整个证券市场的核心。

　　11、向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动属于()。

　　A、证券承销与保荐业务

　　B、证券经纪业务

　　C、融资融券业务

　　D、证券自营业务

　　正确答案： C

　　【专家解析】融资融券业务是指向客户出借资金供其买人上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。

　　12、下列关于证券公司分公司的叙述中，正确的是()。

　　A、在性质上属于企业法人

　　B、其法律责任由自身承担

　　C、设立分公司，应当经中国证监会批准

　　D、证券营业部属于证券公司分公司

　　正确答案： C

　　【专家解析】分公司不具有企业法人资格，其法律责任由证券公司承担。故A、B项说法错误。根据《证券公司分公司监管规定(试行)》，证券公司分公司是指证券公司依照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》和《证券公司监督管理条例》设立的除证券营业部以外的分支机构。故D项说法错误。

　　13、下列选项中，不属于对上市公司进行监管的类型的是()。

　　A、信息披露的监管

　　B、公司治理监管

　　C、并购重组的监管

　　D、内幕交易行为的监管

　　正确答案： D

　　【专家解析】对上市公司的监管包括信息披露的监管、公司治理监管和并购重组的监管等，其中信息披露的监管是对上市公司日常监管的主要内容。而对内幕交易行为的监管属于对交易市场的监管，不属于对上市公司的监管。

　　14、证券公司向证券金融公司交存保证金，采取设立()的方式。

　　A、信贷

　　B、储蓄

　　C、股票

　　D、信托

　　正确答案： D

　　【专家解析】证券公司向证券金融公司交存保证金，采取设立信托的方式。保证金中的证券应当记人转融通担保证券账户，保证金中的资金应当记人转融通担保资金账户。

　　15、我国2010年8月31日起实施的《保险资金运用管理暂行办法》规定，保险公司从事保险资金运用应当符合一定的比例要求，下列说法中，正确的是()。

　　A、投资于股票和股票型基金的账面余额，合计不高于本公司上季末总资产的20%

　　B、投资于未上市企业股权的账面余额，不高于本公司上季末总资产的10%

　　C、投资于不动产的账面余额，高于本公司上年度末总资产的10%

　　D、保险公司对其他企业实现控股的股权投资，累计投资成本可以超过其净资产

　　正确答案： A

　　【专家解析】根据我国《保险资金运用管理暂行办法》的规定，保险公司投资于未上市企业股权的账面余额，不高于本公司上季末总资产的5%，故B项错误;投资于不动产的账面余额，不高于本公司上季末总资产的10%，故C项错误;保险公司对其他企业实现控股的股权投资，累计投资成本不得超过其净资产，故D项错误。

　　16、中央银行在证券市场上以()操作作为政策手段，买卖政府证券。

　　A、套期保值

　　B、投融资

　　C、公开市场

　　D、营利性

　　正确答案： C

　　【专家解析】中央银行以公开市场操作作为政策手段，通过买卖政府债券或金融债券，影响货币供应量或利率水平，进行宏观调控。

　　17、证券市场上最活跃的机构投资者是()。

　　A、商业银行

　　B、证券经营机构

　　C、保险公司

　　D、基金公司

　　正确答案： B

　　【专家解析】证券经营机构是证券市场上最活跃的机构投资者，以其自有资本、营运资金和受托投资资金进行证券投资。

　　18、下列关于全国性社会保障基金的表述中，错误的是()。

　　A、全国性社会保障基金主要投向国债市场

　　B、全国性社会保障基金主要用于支付失业救济和退休金

　　C、在大多数国家，社保基金只含全国性社会保障基金

　　D、全国性社会保障基金是社会福利网的最后一道防线

　　正确答案： C

　　【专家解析】在大多数国家，社保基金分为两个层次：(1)国家以社会保障税等形式征收的全国性社会保障基金。(2)由企业定期向员工支付并委托基金公司管理的企业年金。

　　19、证券公司直接为投资者开立()。

　　A、清算账户

　　B、银行账户

　　C、证券账户

　　D、资金结算账户

　　正确答案： D

　　【专家解析】证券公司直接为投资者开立资金结算账户。证券登记结算公司仅为证券公司开立结算账户，结算账户专用于证券交易成交后的清算交收，具有结算履约担保作用。

　　20、采用客户调查问卷方法时，金融机构通常根据()匹配原则，避免误导投资者和错误销售。

　　A、客户评级和证券评级

　　B、客户分级和证券分级

　　C、客户评级和资产评级

　　D、客户分级和资产分级

　　正确答案： D

　　【专家解析】实践中，金融机构通常采用客户调查问卷、产品风险评估与充分披露等方法，根据客户分级和资产分级匹配原则，避免误导投资者和错误销售。