某知 名投资公司预投资某项目A和项目B。

　　项目A拟建设年生产能力为4.5×105t的化工厂。已知该项目投入设备费为45644.34万元，项目的建筑工程费是设备费的15%，安装工程费为设备费的25%，其他投资费用估算为1000万元。该项目资金由自有资金和银行贷款组成。其中贷款本金总额为50000万元，年贷款利率为8%，按年计息，建设期为3年，三年的贷款计划分别为30%、50%、20%。基本预备费率为10%，预计建设期物价年平均上涨率为5%，投资估算到开工的时间(建设前期年限按一年考虑)，建设期投资计划为：第 一年50%，第二年30%，第三年20%。

　　项目B所需设备分为进口设备与国产设备两部分。进口设备重1000吨，其装运港船上交货价为600万美元，海运费为300美元/吨，海运保险费和银行手续费分别为货价的2‰和5‰，外贸手续费率为1.5%，增值税率为13%，关税税率为25%，美元对人民币汇率为1：6.69。设备从到货口岸至安装现场500公里，运输费为0.5元人民币/吨.公里，装卸费为50元人民币/吨，国内运输保险费率为抵岸价的0.5‰，设备的现场保管费为抵岸价的0.5‰。国产设备均为标准设备，其带有备件的订货合同价为9500万元人民币。国产标准设备的设备运杂费率为3‰。该项目的工具、器具及生产家具购置费率为4%。

　　B项目建筑工程费中人、材、机之和为3450万元，管理费取人、材、机总和的18%，利润取人、材、机、管之和的4.5%计，规费费率为6.8%，增值税率10%。

　　<1> 、计算A项目的建设期贷款利息。

　　<2> 、计算A项目的基本预备费、价差预备费、建设投资、工程造价。

　　<3> 、假定A项目的估算流动资金为90.87元/t，估算A项目的总投资额。

　　<4> 、计算B项目的设备及工器具购置费。

　　<5> 、计算B项目的建筑工程费。

　　参考答案

　　1.【正确答案】 A项目的建设期贷款利息：

　　第 一年建设期贷款利息=50000×30%/2×8%=600(万元)

　　第二年建设期贷款利息=(50000×30%+600+50000×50%/2)×8%=2248(万元)

　　第三年建设期贷款利息=(50000×80%+600+2248+50000×20%/2)×8%=3827.84(万元)

　　建设期贷款利息总额=600+2248+3827.84=6675.84(万元)

　　2.【正确答案】 固定资产投资中的设备、建安、其他建设费总额=45644.34×(1+15%+25%)+1000=64902.08(万元)

　　基本预备费=64902.08×10%=6490.21(万元)

　　价差预备费P=∑It[(1+f)m(1+f)0.5(1+f)t-1-1]

　　It――建设期第t年的静态投资额(设备工器具购置费、建安工程费、其他建设费、基本预备费总和)

　　f――建设期物价年均上涨率

　　m――从投资估算到开工的日期

　　t――建设期的某一年

　　建设期的静态投资额为设备工器具购置费、建安工程费、其他建设费、基本预备费总和，即：

　　静态投资额=64902.08+6490.21=71392.29(万元)

　　第 一年价差预备费=71392.29×50%×[(1+5%)1(1+5%)0.5(1+5%)1-1-1]=2710.40(万元)

　　第二年价差预备费=71392.28×30%×[(1+5%)1(1+5%)0.5(1+5%)2-1-1]=2778.44(万元)

　　第三年价差预备费=71392.28×20%×[(1+5%)1(1+5%)0.5(1+5%)3-1-1]=2658.83(万元)

　　价差预备费总额=2710.40+2778.44+2658.83=8147.67(万元)

　　建设投资=64902.08+6490.21+8147.67=79539.96(万元)

　　工程造价总额=64902.08+6490.21+8147.67+6675.84=86215.8(万元)

　　3.【正确答案】 A项目的总投资估算额=工程造价+流动资金

　　其中，流动资金=90.87×45=4089.15(万元)

　　A项目的总投资估算额=工程造价+流动资金=86215.79+4089.15=90304.94(万元)

　　4.【正确答案】 B项目的设备及工器具购置费

　　进口设备抵岸价=货价+海外运输费+海外运输保险费+关税+增值税+外贸手续费+银行财务费

　　原价=600(万美元)

　　海外运输费=300×1000=30(万美元)

　　海外运输保险费=600×2‰=1.2(万美元)

　　银行财务费=600×5‰=3(万美元)

　　到岸价(CIF价)=600+30+1.2=631.2(万美元)

　　关税=631.2×25%=157.8(万美元)

　　增值税=(631.2+157.8)×13%=102.57(万美元)

　　外贸手续费=631.2×1.5%=9.468(万美元)

　　进口设备抵岸价=600+30+1.2+157.8+102.57+9.468+3=904.038×6.69=6048.01(万元)

　　进口设备国内运杂费=(500×0.5×1000+50×1000)/10000+6048.01×(0.5‰+0.5‰)=36.05(万元)

　　进口设备购置费=6048.01+36.05=6084.06(万元)

　　国产设备购置费=国产设备原价+运杂费=9500×(1+3‰)=9528.5(万元)

　　设备及工器具购置费=(国产设备购置费+进口设备购置费)×(1+费率)=(9528.5+6084.06)×(1+4%)=16237.06(万元)

　　5.【正确答案】 B项目的建筑安装工程费=3450×(1+18%)×(1+4.5%)×(1+6.8%)×(1+10%)=4997.83(万元)