下表给出了四种状况下，成熟股和成长股假设对两种股票的投资额相同。
来源 :焚题库 2017-04-21
中简答题 下表给出了四种状况下，"成熟股"和"成长股"两项资产相应可能的收益率和发生的概率，假设对两种股票的投资额相同。
要求：
(1)计算两种股票的期望收益率。
(2)计算两种股票各自的标准差。
(3)计算两种股票的投资组合收益率。
(4)若两种股票之间的相关系数为0.89，计算两种股票的投资组合标准差。
要求：
(1)计算两种股票的期望收益率。
(2)计算两种股票各自的标准差。
(3)计算两种股票的投资组合收益率。
(4)若两种股票之间的相关系数为0.89，计算两种股票的投资组合标准差。
参考答案：
(1)成熟股票的期望收益率＝0.1×(-3%)+0.3×3%+0.4×7%+0.2×10%＝5.4%
成长股票的期望收益率＝0.1×2%+0.3×4%+0.4×10%+0.2×20%＝9.4%
(2)成熟股票的标准差＝
成长股票的标准差＝
(3)因为对两种股票的投资额相同，所以投资比重各为50%。
投资组合收益率＝0.5×5.4%+0.5×9.4%＝7.4%
(4)投资组合标准差＝
相关知识：第二章、财务管理基础
