1.【答案】D

　　【解析】按金融风险的成因分类,金融风险分为信用风险、市场风险(包括汇率风险、利率风险和投资风险) 、流动性风险、操作风险、法律风险和合规风险、国家风险、声誉风险;按市场主体对风险的认知分类,金融风险分为主观风险和客观风险;按金融风险能否分散分类,金融风险分为系统性风险和非系统性风险。

　　2.【答案】 C

　　【解析】TLF(Temporary Liquidity Facilities,TLF)代表临时流动性便利。

　　3.【答案】A

　　【解析】公共利益论源于20世纪30年代美国经济危机,并且一直到20世纪60年代都是经济学家们所接受的有关监管的正统理论。该理论认为,监管是政府对公众要求纠正某些社会个体和社会组织的不公正、不公平和无效率或低效率的一种回应。该理论认为自由的市场机制不能带来资源的最优配置,甚至由于自然垄断、外部效应和不对称信息的存在,将导致自由市场的破产。在这种情况下就需要作为社会公共利益代表的政府在不同程度上介入经济过程,通过实施管制以纠正市场缺陷,避免市场破产。

　　4.【答案】D

　　【解析】作为我国政策性银行的中国农业发展银行是不以营利为目的的。

　　5.【答案】 A

　　【解析】由一家或几家公司在金融信贷支持下进行的并购称为杠杆收购。

　　6.【答案】C

　　【解析】远期利率协议的表示通常是交割日×到期日,如6×12的远期利率协议表示6个

　　月之后开始的期限为6个月贷款的远期利率。

　　7.【答案】A

　　【解析】农村信用合作社是指经中国人民银行批准设立、由社员人股组成,实行自主经营, 独立核算、自负盈亏,主要为社员提供金融服务的农村合作金融机构。农村信用合作社是独立的企业法人,以其全部资产对农村信用合作社债务承担责任,依法享有民事权利。其财产、合法权益和依法开展的业务活动受国家法律保护。其主要任务是筹集农村闲散资金,为农业、农民和农村经济发展提供金融服务。依照国家法律和金融政策规定,组织和调节农村基金,支持农业生产和农村综合发展,支持各种形式的合作经济和社员家庭经济,限制和打击高利贷。

　　8.【答案】B

　　【解析】投资银行对所提供的信用资金不承担交易风险,以客户的资金和证券担保。

　　9.【答案】 D

　　【解析】私募发行的发行价格和交易价格可能会比较低,不利于筹资者。

　　10.【答案】A

　　【解析】纵向并购是并购企业的双方或多方之间有原料生产、供应和加工及销售的关系,分处于生产和流通过程的不同阶段,是大企业全面控制原料生产、销售的各个环节,建立垂直结合控制体系的基本手段。其主要目的是组织专业化生产和实现产销一体化。

　　1.【答案】C

　　【解析】在我国多年的金融宏观调控实践中,由于经济转轨的性质,我国货币政策目标实际上是以防通货膨胀为主的多目标制。在“保持货币币值的稳定,并以此促进经济增长”的法律规定下有很大的相机抉择的余地。

　　2.【答案】AB

　　【解析】爬行式通货膨胀是指价格总水平上涨的年率不超过2%-3%,并且在经济生活中没有形成通货膨胀的预期。温和式通货膨胀是价格总水平上涨比爬行式高,但又不是很快,具体百分比没有一个统一的说法。

　　3.【答案】A

　　【解析】中央银行提高法定存款准备率、降低商业银行创造货币的能力,从而达到紧缩信贷规模、削减投资支出、减少货币供给量的目的。

　　4.【答案】BCD

　　【解析】 案例中未提到2010年前流动性紧缩的滞后影响,故选项A错误。

　　5.【答案】C

　　【解析】证券交易市场是买卖已发行的证券的市场,又称为二级市场、次级市场。它具有两种形态：一是固定场所,集中进行竞价交易的证券交易所;二是分散的场外交易市场。因此,刘先生进行该笔交易所在的市场属于次级市场。

　　6.【答案】 B

　　【解析】按年收益率每年付息一次的债券定价公式如下：

　　F为债券面额,即n年到期所归还的本金;Ct为第t时期债券收益或息票利率,通常为债券年收益率;r为市场利率或债券预期收益率;n为偿还期限。

　　第一年后收入4元的现值:4÷(1+5%)≈3.81(元)

　　第二年后收入4元的现值:4÷(1+5%)2≈3.63(元)

　　第三年后收入4元的现值:4÷(1+5%)3≈3.46(元)

　　第三年后收入100元的现值:100÷(1+5%)3≈86.38(元)

　　总现值:3.81+3.63+3.46+86.38=97.28(元)

　　该债券发行时,其未来息票的现值为10.9元,100元偿还价的现值为86.38元,因此该债券的发行价为97.28元。

　　7.【答案】D

　　【解析】由于该债券的购买价为95元,刘先生在2015年年底收到利息4元,所以刘先生手中的债券在2016年1月31日时的价格为91元。因此,刘先生以98.6元的价格将债券卖出,其每只债券获得的收益为7.6元。

　　8.【答案】AD

　　【解析】由于该债券的发行价格为97.28元,与其票面价值100元不等,所以该债券属于折价发行债券;另外由于债券在每年期末付息一次,因此该债券还属于附息债券。