【14】财务指标主要包括(　)。

　　Ⅰ.资金使用情况

　　Ⅱ.三大财务报表

　　Ⅲ.会计制度与重大财务方案

　　Ⅳ.进驻财务监督人员的反馈情况

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查投资后项目监控。财务指标主要包括资金使用情况、三大财务报表、会计制度与重大财务方案、进驻财务监督人员的反馈情况等。

　　【15】市场信息追踪指标主要包括(　)。

　　Ⅰ.产品市场前景和竞争状况

　　Ⅱ.产品销售与市场开拓情况

　　Ⅲ.经第三方了解的企业经营状况

　　Ⅳ.相关产业动向及政府政策变动情况

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查投资后项目监控。市场信息追踪指标主要包括产品市场前景和竞争状况、产品销售与市场开拓情况、经第三方了解的企业经营状况、相关产业动向及政府政策变动情况等。

　　【16】股权投资基金对被投资企业的监控通常会采取的方式有(　)。

　　Ⅰ.跟踪协议条款执行情况

　　Ⅱ.监控被投资企业财务状况

　　Ⅲ.参与被投资企业重大经营决策

　　Ⅳ.提供增值服务

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查投资后项目监控。股权投资基金对被投资企业的监控通常会采取以下几种方式：

　　(一)跟踪协议条款执行情况;

　　(二)监控被投资企业财务状况;

　　(三)参与被投资企业重大经营决策。

　　【17】下列说法正确的有(　)。

　　Ⅰ.在某些情况下，股权投资基金在投资时以可转换优先股作为投资工具

　　Ⅱ.在某些情况下，股权投资基金在投资时以可转换债券作为投资工具

　　Ⅲ.在投资后管理阶段，投资者可以选择行使转换权利，将优先股或债权转换为普通股，相应增加在股东大会(股东会)或董事会的话语权

　　Ⅳ.投资者不得以特定方式，阶段性地参与被投资企业的日常经营和管理

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查投资后项目监控。在某些情况下，股权投资基金在投资时以可转换优先股或可转换债券作为投资工具，在投资后管理阶段，投资者可以选择行使转换权利，将优先股或债权转换为普通股，相应增加在股东大会(股东会)或董事会的话语权，从而实施更有力的监控。在某些特殊情况下，投资者甚至可能以特定方式，阶段性地参与到被投资企业的日常经营和管理中去。

　　【18】下列关于股权投资基金投资服务的叙述正确的有(　)。

　　Ⅰ.股权投资基金投资后增值服务可提高投资回报

　　Ⅱ.股权投资基金投资增值服务可降低投资风险

　　Ⅲ.提供增值服务的意义之一是早日发现投资退出，获取最大化的投资回报

　　Ⅳ.投资后持续的增值服务，能够最大限度地降低投资风险，保证投资效率和资金安全

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查增值服务的价值。增值服务的价值：(一)提高投资回报。增值服务的成功与否将对被投资企业的经营业绩产生重要影响，提供增值服务的目的就是要使被投资企业快速健康发展，在降低投资风险的同时，早日实现投资退出，获取最大化的投资回报。(二)降低投资风险。从股权投资的流程看，股权投资基金所提供的增值服务可以使被投资企业的一些风险处于可控范围之内，增值服务是投资者控制投资风险的一项重要手段。投资后持续的增值服务，能够最大限度地降低投资风险，保证投资效率和资金安全。

　　【19】增值服务通常包括(　)方面的内容。

　　Ⅰ.完善公司治理结构、规范财务管理系统

　　Ⅱ.为企业提供管理咨询服务

　　Ⅲ.提供再融资服务、提供外部关系网络

　　Ⅳ.提供托管和行政服务

　　V.上市辅导及并购整合

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、V

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、V

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、V

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查增值服务。增值服务通常包括以下几方面的内容：完善公司治理结构;规范财务管理系统;为企业提供管理咨询服务;提供再融资服务;提供外部关系网络;上市辅导及并购整合。

　　【20】在股权投资基金的投资后管理中，为企业提供管理咨询服务包括(　)。

　　Ⅰ.为被投资企业提供战略方面的建议

　　Ⅱ.为被投资企业提供组织方面的建议

　　Ⅲ.为被投资企业提供财务方面的建议

　　Ⅳ.为被投资企业提供市场营销方面的建议

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查增值服务。为企业提供管理咨询服务主要是指为被投资企业提供战略、组织、财务、人力资源、市场营销等方面的顾问建议。

　　【21】股权投资基金为被投资企业提供外部关系网络的意义在于(　)。

　　Ⅰ.为被投资企业引入重要的战略合作伙伴和外部专家

　　Ⅱ.帮助其寻找供应商、产品经销商，挑选会计师事务所、律师事务所，帮助被投资企业聘请管理咨询公司等，增加被投资企业的竞争优势

　　Ⅲ.为被投资企业寻找关键人才

　　Ⅳ.为被投资企业带来许多战略性资源并将其融入企业之中

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查增值服务。股权投资基金通常与社会各界有着广泛的联系。凭借这种深厚的关系网络，投资人往往能够为被投资企业带来许多战略性资源并将其融入企业之中，使其成为被投资企业的竞争优势。一是为被投资企业引入重要的战略合作伙伴和外部专家。这包括帮助其寻找供应商、产品经销商，挑选会计师事务所、律师事务所，帮助被投资企业聘请管理咨询公司等。二是为被投资企业寻找关键人才。当股权投资基金投资创业企业后，可以凭借对所投行业的经验，帮助被投资企业聘用合适的高级管理人才和核心技术人才。

　　【22】股权投资基金为被投资企业提供上市辅导及并购整合增值服务包括(　)。

　　Ⅰ.帮助被投资企业进行一系列并购或上市/挂牌前的准备工作

　　Ⅱ.引入证券公司开展上市/挂牌辅导工作

　　Ⅲ.利用自己在资本市场的资源，推荐并购标的或上市证券交易市场

　　Ⅳ.为被投资企业寻找关键人才

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查增值服务。股权投资基金为了实现资本增值，要参与被投资企业的资本运营，帮助被投资企业进行一系列并购或上市/挂牌前的准备工作，引入证券公司开展上市/ 挂牌辅导工作，并利用自己在资本市场的资源，推荐并购标的或上市证券交易市场。