41、 市盈率和市净率是基本分析的重要指标，某公司的股价为20元，每股净利润为0.5元，每股净资产为5元，其市盈率和市净率分别为( )。

　　A.30;5

　　B.40;4

　　C.10;2.5

　　D.15;10

　　标准答案： b

　　42、 ( )是指基金托管人依据相关法律法规，对基金管理人的估值结果即基金份额直、累计基金份额净值以及期初基金份额净值进行的核对。

　　A.基金财务的复核

　　B.基金头寸的复核

　　C.基金资产净值的复核

　　D.基金财务报表的复核

　　标准答案： c

　　解　　析：本题是对基金资产净值的复核的考查。基金托管人对会计核算进行复核的主要内容包括：基金账户的复核、基金头寸的复核、基金资产净值的复核、基金财务报表的复核、基金费用与收益分配的复核和业绩表现数据的复核等。

　　43、 投资时机的选择是证券组合管理基本步骤中( )阶段的主要工作。

　　A.进行证券投资分析

　　B.组建证券投资组合

　　C.投资组合的修正

　　D.投资组合业绩评估

　　标准答案： b

　　44、 我国证券投资基金托管费以( )为基础计提。

　　A.基金资产总额

　　B.基金资产净值

　　C.基金发行规模

　　D.固定金额

　　标准答案： b

　　解　　析：在我国，基金托管按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提。基金托管费逐‘日计提累计至每月月末，按月支付，由基金托管人于次月前数个工作日内从基金资产中一次性支付。具体支付的时间要求由基金合同规定。

　　45、 下列关于资本市场线的说法，不正确的是( )。

　　A.资本市场线反映的是有效资产组合的期望收益率与风险程度之间的关系

　　B.资本市场线上的各点反映的是单项资产或任意资产组合的期望收益与风险程度之间的关系

　　C.资本市场线反映的是资产组合的期望收益率与其全部风险间的依赖关系

　　D.资本市场线上的每一点都是一个有效资产组合

　　标准答案： b

　　解　　析：资本市场线上的各点反映的是由市场组合与无风险资产构成的资产组合的期望收益与风险程度之间的关系，不能反映单项资产的期望收益与风险程度之间的关系。

　　46.当基金份额持有人的利益与基金管理公司、基金托管人的利益发生冲突时，投资管理人员应当坚持(　)。

　　A.基金份额持有人利益优先的原则

　　B.基金托管银行利益优先的原则

　　C.基金管理公司、基金托管银行、基金份额持有人利益兼顾原则

　　D.基金管理公司利益优先的原则

　　【答案】A

　　47.债券基金通过分散投资可以有效避免单一债券可能面临的较高的(　)。

　　A.利率风险

　　B.信用风险

　　C.购买力风险

　　D.政策风险

　　【答案】B

　　48.世界上最早的开放式证券投资基金是(　)。

　　A.1943年英国的海外政府信托契约

　　B.1924年美国的马萨诸塞投资信托基金

　　C.1873年苏格兰的美国投资信托

　　D.1868年英国的海外及殖民地政府信托基金

　　【答案】B

　　49.基金募集期限届满，封闭式基金需满足募集的基金份额总额达到核准规模的80%以上，并且基金份额持有人人数达到(　)人以上。

　　A.100

　　B.150

　　C.200

　　D.300

　　【答案】C

　　50.基金托管人主要负责办理的信息披露事项包括(　)。

　　A.净值披露

　　B.上市交易

　　C.代理清算交割

　　D.基金募集

　　【答案】C

　　51.ETF有(　)的规定，只有资金达到一定规模的投资者才能参与ETF一级市场的实物申购、赎回。

　　A.最大申购、最大赎回

　　B.最大申购、最小赎回

　　C.最小申购、赎回份额

　　D.最大申购、赎回份额

　　【答案】C

　　52.《证券投资基金销售管理办法》规定，(　)可以办理其募集的基金产品的销售业务。

　　A.监管机构

　　B.基金托管人

　　C.基金管理人

　　D.证券登记结算公司

　　【答案】C

　　53.制定严格有效的开户流程，规范对客户的身份认证和授权资格的认定，对有关客户的身份证明材料予以保存。上述内容属于(　)的主要管理措施。

　　A.投资合规性风险

　　B.销售合规性风险

　　C.信息披露合规性风险

　　D.反洗钱合规性风险

　　【答案】D

　　54.基金业协会应当在私募基金登记材料齐备后的(　)个工作日内，为私募基金办结登记手续。

　　A.1

　　B.3

　　C.10

　　D.20

　　【答案】D

　　55、 确定资产类别收益预期的主要方法是( )。

　　A.风险收益法

　　B.情景综合分析法

　　C.界面法

　　D.成本收益法

　　标准答案： b

　　56、 下列有关组合型消极投资策略的说法，正确的是( )。

　　A.该策略重点是进行风险控制

　　B.是一种以现实市场投资组合业绩为’管理目标的投资组合

　　C.可以扩展到基金型股票投资策略的实施过程中

　　D.不试图用基本分析的方式来区分价值高估或低估的股票

　　标准答案： d

　　解　　析：组合型消极投资策略的核心思想是相信市场是有效的，因而不存在“价值低估”或“价值高估”的股票，并不试图对此区分。

　　57、 根据《证券投资基金法》规定，应当经参加大会的基金份额持有人所持表决权的2/3以上通过的事项不包括( )。

　　A.转换基金运作方式

　　B.调增基金管理费用

　　C.更换基金管理人或者基金托管人

　　D.提前终止基金合同

　　标准答案： b

　　58、 用于衡量投资者持有债券的变现难易程度的风险是( )。

　　A.利率风险

　　B.再投资风险

　　C.流动性风险

　　D.赎回风险

　　标准答案： c

　　解　　析：流动性风险主要用于衡量投资者持有债券的变现难易程度。在实践中，可以根据某种债券的买卖差价来判断其流动性风险的大小。

　　59、 在证券投资基金信托关系中，( )是基金资产的监护人。

　　A.基金管理人

　　B.基金托管人

　　C.基金公司

　　D.基金董事会

　　标准答案： b

　　60、 ( )反映了两个证券收益率之间的走向关系。

　　A.证券投资组合的期望收益率

　　B.协方差

　　C.证券各自的方差

　　D.证券各自的权重

　　标准答案： b

　　解　　析：证券组合的期望收益率等于各个证券期望收益率的加权平均，并不反映两个证券收益率之间的走向关系。协方差反映了两个证券收益率之间的走向关系，如果是同向变化，其协方差就是正值，反之则是负值。