【计算分析题】甲公司是一家蔗糖生产企业，每年12月份编制下一年的分季度现金预算。2017年末，预计2018年的相关资料如下：

　　(1)该公司只生产一种1千克装的白砂糖。由于作为原料的甘蔗供货有季节性，采购、生产只在第一、四季度进行，但销售全年发生。

　　(2)销售收入预计，第一季度1500万元，第二季度750万元，第三季度750万元，第四季度1500万元。所有销售均为赊销。每季度赊销款的2/3当季收回，另外1/3下一季度收回，应收账款年初余额500万元，预计可在第一季度收回。

　　(3)原料采购预计：甘蔗全年原料采购预计支出800万元;第一季度预付原料采购款的50%，第四季度收储原料并支付剩余的50%尾款。

　　(4)付现费用预计：直接人工费用第一、四季度均为700万元;制造费用第一、四季度均为500万元，第二、三季度不进行生产，不发生直接人工和制造费用;销售和管理费用第一季度100万元、第二季度50万元、第三季度50万元、第四季度100万元。直接人工费用、制造费用、销售和管理费用，均于当季支付。全年所得税费用200万元，分4个季度预交，每季度支付50万元。

　　(5)公司计划在下半年安装两条新生产线，第三、四季度分别支付设备及安装款400万元、200万元。

　　(6)2017年末，公司有现金12万元，没有短期投资。为应对季节生产所需的大量资金，2017年末公司从银行借入短期借款255万元，除该短期借款外，公司没有其他负债。公司根据下季度现金净需求额外加10万元浮动额确定季末的最低现金余额。如下季度现金净需求额为负，则最低现金额为10万元。实有现金低于最低现金余额时，如果有短期投资，先变卖短期投资，仍不足时，再向银行借入短期借款;超过最低现金余额时，如果有短期借款，先偿还短期借款，仍有剩余时，再进行短期投资。

　　借款、偿还借款、投资和收回投资，数额均为5万元的倍数，均在季度末发生。短期借款年利率为8%，每季度末付息一次，短期投资年报酬率为4%，每季度末结算一次，假设不考虑借款和投资的交易费用。

　　(7)为简化计算，假设2019年第一季度的预计销售收入、原料采购及付现费用与2018年第一季度相同。

　　要求：根据上述资料，编制公司现金预算(计算结果填入下方表格中，不用列示计算过程)。

　　现金预算 单位：万元

　　『正确答案』现金预算 单位：万元

　　部分计算列示：

　　(1)题中说到“公司根据下季度现金净需求额外加10万元浮动额确定季末的最低现金余额。如下季度现金净需求额为负，则最低现金额为10万元。”

　　其中的“现金净需求额=现金支出合计-现金收入”，所以，第一季度和第二季度的期末最低现金余额为10万元，第三季度的期末最低现金余额为(1950-1000-250)+10=710(万元)。

　　题中又说到，为简化计算，假设2019年第一季度的预计销售收入、原料采购及付现费用与2018年第一季度相同。也就是说，2019年第一季度的现金净需求额=2018年第一季度的现金净需求额(1750-1000-500=250万元)，所以，2018年第四季度的期末最低现金余额为250+10=260(万元)。

　　(2)第1季度现金多余或不足=可供使用现金-现金支出合计=17(万元)

　　第1季末现金余额=17-255×2%=11.9(万元)>10(万元)

　　(3)第2季度现金多余或不足=可供使用现金-现金支出合计=1011.9-100=911.9(万元)

　　911.9-255-5.1-短期投资≥10

　　短期投资≤641.8(万元)，即短期投资为640万元

　　(4)第3季度现金多余或不足=可供使用现金-现金支出合计=761.8-500=261.8(万元)

　　261.8+640×1%+收回短期投资≥710

　　收回短期投资≥441.8(万元)，即收回短期投资为445万元

　　(5)第4季度现金多余或不足=可供使用现金-现金支出合计=1963.2-1950=13.2(万元)

　　13.2+(640-445)×1%+(640-445)+短期借款 ≥260

　　短期借款≥49.85(万元)，即短期借款为50万元