第十三章　资本管理

　　一、单选题

　　1.关于账面资本、监管资本和经济资本之间的关系，说法错误的是(　)。

　　A.在资本功能方面，账面资本与监管资本具有交叉，可以用于吸收损失

　　B.就银行管理角度来看，相对于监管资本，经济资本更好地反映了银行的风险状况和资本需求，对银行风险变动具有更高的敏感性

　　C.经济资本反映的是所有者权益，而监管资本、账面资本则是从覆盖风险与吸收损失的角度提出的资本概念

　　D.从数量角度而言，账面资本经过一定的调整，可以得到符合监管要求的合格资本，合格资本的数额应大于最低监管资本要求

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查三种资本之间的关系。账面资本反映的是所有者权益，而监管资本、经济资本则是从覆盖风险与吸收损失的角度提出的资本概念。

　　2.(　)是描述在一定的置信度水平下(如99%)，为了应对未来一定期限内资产的非预期损失而应该持有或需要的资本金。

　　A.实际资本

　　B.账面资本

　　C.监管资本

　　D.经济资本

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查经济资本的概念。经济资本是描述在一定的置信度水平下，为了应对未来一定期限内资产的非预期损失而应该持有或需要的资本金。经济资本是根据银行资产的风险程度计算出来的虚拟资本，即银行所“需要”的资本，或“应该持有”的资本，而不是银行实实在在拥有的资本。经济资本又称为风险资本。从银行审慎、稳健经营的角度而言，银行持有的资本数量应大于经济资本。

　　3.下列对第二版巴塞尔资本协议的说法，错误的是(　)。

　　A.第三支柱又称市场约束、信息披露，是对第一支柱和第二支柱的补充

　　B.第二版巴塞尔资本协议扩大了资本覆盖风险的种类，改革了风险加权资产的计算方法

　　C.明确商业银行资本要全面覆盖信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险

　　D.明确商业银行总资本充足率不得低于8%，核心资本充足率不得低于4%

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查第二版巴塞尔资本协议。明确商业银行总资本充足率不得低于8%，核心资本充足率不得低于4%，资本要全面覆盖信用风险、市场风险和操作风险，选项C错误。

　　4.根据第三版巴塞尔资本协议的规定，银行的核心一级资本充足率不得低于( )。

　　A.6%　　　　B.4.5%

　　C.8%　　　　D.5%

　　『正确答案』B

　　『答案解析』核心一级资本充足率为4.5%，一级资本充足率为6%，总资本充足率为8%，并规定商业银行资本充足率不得低于最低资本要求。

　　5.下列各项中，不属于第三版巴塞尔资本协议内容的是(　)。

　　A.强化资本充足率监管标准

　　B.建立资产风险的衡量体系

　　C.引入杠杆率监管标准

　　D.建立流动性风险量化监管标准

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查第三版巴塞尔资本协议。选项B属于第一版巴塞尔资本协议的内容。

　　6.第三版巴塞尔资本协议全面强化了资本充足率监管的要素，其中不包括(　)。

　　A.提升资本工具损失吸收能力

　　B.强化资产风险的衡量体系

　　C.增强风险加权资产计量的审慎性

　　D.提高资本充足率监管标准

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查第三版巴塞尔资本协议。第三版巴塞尔资本协议全面强化了资本充足率监管的三个要素：1.提升资本工具损失吸收能力：强调资本数量与资本质量同等重要，大幅度提高了各类资本工具的标准;2.增强风险加权资产计量的审慎性：提高了资产证券化交易风险暴露的风险权重等;3.提高资本充足率监管标准：核心一级资本充足率为4.5%，一级资本充足率为6%，总资本充足率为8%。

　　7.优先股和永续债属于资本中的(　)。

　　A.二级资本　　　　　　B.资本扣除项

　　C.其他一级资本　　　　D.核心一级资本

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查其他一级资本。核心一级资本主要包括以下6部分：实收资本或普通股，资本公积，盈余公积，一般风险准备，未分配利润，少数股东资本可计入部分。其他一级资本主要包括：其他一级资本工具及其溢价，少数股东资本可计入部分。在银行实践中，其他一级资本主要包括符合条件的优先股、永续债等。二级资本目标是在破产清算情况下吸收损失，主要包括：二级资本工具及其溢价，超额贷款损失准备，少数股东资本可计入部分。在银行实践中，二级资本工具主要包括符合条件的次级债、可转债及符合条件的超额贷款损失准备金等。

　　8.根据《资本办法》的规定，正常时期我国系统重要性银行资本充足率要求为(　)。

　　A.5%　　　B.10.5%　　　C.11.5%　　　D.8%

　　『正确答案』C

　　『答案解析』核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别为5%、6%和8%，储备资本要求为2.5%，逆周期资本要求为0-2.5%，均由核心一级资本来满足。国内系统重要性银行附加资本要求为1%，由核心一级资本满足。因此，正常时期我国系统重要性银行资本充足率要求为11.5%。选项C。

　　9.下列关于经济资本计量的理解，错误的是(　)。

　　A.对经济资本的计量实质上是对非预期损失的计量

　　B.信用风险经济资本计量模型，实质上就是组合信用风险模型

　　C.世界银行提出了采用内部评级法计算信用风险资本要求，为商业银行提供了一种新的经济资本计量模型

　　D.商业银行可以根据资产组合的规模、复杂程度、风险管理能力等因素，选择相应的计量方法

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查经济资本计量。经济资本反映了为抵补银行资产或投资组合面临的非预期损失所需要的资本，因此，对经济资本的计量实质上是对非预期损失的计量。巴塞尔委员会吸纳了国际大银行的先进做法，提出了采用内部评级法计算信用风险资本要求，使监管资本与经济资本在理念上取得了一致，也为商业银行提供了一种新的经济资本计量模型。

　　10.关于经济资本分配的理解有误的是(　)。

　　A.实施自上而下资本分配的关键是制订一个总体经营计划

　　B.自下而上的分配模式，可有效贯彻银行的战略意图和管理思想，使整个银行业务发展和承担的风险总体可控

　　C.一般而言，商业银行配置经济资本可采取自上而下、自下而上或两者相结合的方法

　　D.自下而上的分配模式是先对每个业务单元进行风险计量，确定相应的经济资本需求，再将这些经济资本由底层向上逐级汇总，形成全行的经济资本分配方案

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查经济资本分配。经济资本的分配实质上是对风险的分配，即明确某一个经营机构、业务或产品所能承受的最大的风险。选项B错误，通过自上而下资本分配模式，可有效贯彻银行的战略意图和管理思想，使整个银行业务发展和承担的风险总体可控。

　　11.关于经济增加值的说法，错误的是(　)。

　　A.经济增加值能够比较客观地反映商业银行在一定时期内为所有者创造的价值

　　B.经济增加值大于0，表明银行的资产使用效率高，银行价值增加

　　C.经济增加值等于0，说明银行的盈利仅能满足债权人和投资者预期获得的最高报酬

　　D.经济增加值小于0，此时即使会计报表反映的净利润为正，也表明银行的经营状况并不理想，银行价值在减少

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查经济增加值。国际上主流商业银行的风险绩效评价方法主要有经济增加值和风险调整后的资本回报率。经济增加值，也称经济利润，是扣除全部资本的机会成本后的剩余利润。经济增加值最核心的特点就是考虑机会成本。选项C错误，经济增加值等于0，说明银行的盈利仅能满足债权人和投资者预期获得的最低报酬，银行价值未变化。